Bedrijfsobligaties: is het nu de moeite waard om ze te kopen?

Bedrijfsobligaties

In de huidige maatschappij evalueren aandeelhouders voortdurend verschillende beleggingsactiva om het rendement te maximaliseren en de risico's te minimaliseren. Een beleggingsconcept dat nog steeds populair is onder beleggers, zijn bedrijfsobligaties. De huidige economische onzekerheid, veranderende rentetarieven en onvoorspelbaarheid van de markt zorgen er echter voor dat veel mensen deze beleggingsaanpak in twijfel trekken.

Om deze vraag te begrijpen, bespreken we eerst de aard van bedrijfsobligaties, hoe ze presteren ten opzichte van de huidige operationele gegevens en bestaande bedreigingen, en of het verstandig is om er vandaag de dag in te beleggen.

Corporate Bonds

Wat zijn bedrijfsobligaties?

De financiële instrumenten die bedrijven gebruiken om geld te werven door middel van leningen, worden bedrijfsschulden genoemd. U koopt schulden of schuldbewijzen die bedrijven in de vorm van obligaties aan hun houders uitgeven. Het bedrijf belooft de investeerder met regelmatige tussenpozen een vast rentepercentage (de couponsom) te betalen en de hoofdsom bij afloop terug te betalen.

Obligaties zijn financiële verplichtingen die verschillen van het bezit van aandelen, omdat ze fungeren als schuld van een bedrijf. Beleggingsgerelateerde bedrijfsobligaties bieden de stabiliteit om aandelen te overtreffen, zelfs in onzekere marktomstandigheden.

Soorten bedrijfsobligaties

Bedrijfsobligatiemodellen volgen geen standaardformaat, omdat er veel verschillende opties beschikbaar zijn. Er zijn verschillende soorten.

· Obligaties met investment grade-rating: obligaties uitgegeven door financieel stabiele ondernemingen met een laag risico op wanbetaling.

· Er zijn obligaties met hoge rentetarieven op de markt, ook wel junk bonds en high yield bonds genoemd, die overeenkomstig hogere risico's met zich meebrengen.

· Ondernemingen die converteerbare obligaties bezitten, hebben het recht om de obligaties om te wisselen voor een specifiek aantal aandelen binnen de onderneming.

· De formele bepalingen van opvraagbare obligaties staan de obligatie-uitgever toe deze obligaties vóór de eindvervaldatum terug te betalen.

· Het onderscheid tussen deze obligatietypen blijkt essentieel bij het selecteren van financiële beleggingsdoelstellingen.

Huidige marktomstandigheden: zijn bedrijfsobligaties nu aantrekkelijk?

Om hierachter te komen, moet u rekening houden met andere marktomstandigheden, zoals de rentetarieven, inflatiepercentages en economische groei.

1. Stijgende rentetarieven

Centrale banken over de hele wereld verhogen hun rentetarieven als reactie op de stijgende inflatie. De uitgifte van nieuwe obligaties tijdens periodes met hoge rentetarieven is veel groter dan de uitgifte in periodes met lage rentetarieven.

De huidige situatie biedt optimale mogelijkheden voor investeerders die op zoek zijn naar inkomsten.

2. De inflatie neemt af

Vóór de vertraging van de inflatie stonden de rentetarieven onder matige druk. Een daling van de kortetermijnrente, of zelfs een aanhoudende daling van de langetermijnrente, zou aantrekkelijk zijn voor beleggers, omdat de koersen van obligaties recht evenredig bewegen met de rente, en lagere rentes leiden tot hogere koersen.

3. Economische onzekerheid en marktvolatiliteit

De combinatie van wereldwijde onzekerheid en de kans op oorlog zorgde ervoor dat Amerikaanse beleggers met schulden kozen voor beleggingen in obligaties. Het is algemeen bekend onder alle beleggers dat beleggen in staatsobligaties veiliger is dan beleggen in bedrijfsobligaties. Bovendien kan het kiezen van de juiste beleggingsmogelijkheid een redelijk rendement opleveren.

Voordelen van beleggen in bedrijfsobligaties

Hogere opbrengst dan staatsobligaties

Het rendement op beleggingen in bedrijfsobligaties is doorgaans hoger dan het rendement op staatsobligaties. Om de extra 2-3% te krijgen die obligatiebeleggers kunnen krijgen, moet u de juiste obligatie-uitgever kiezen.

Een regelmatige bron van inkomsten

De rente op de meeste bedrijfsobligaties wordt halfjaarlijks uitgekeerd, waardoor ze een goede bron van regelmatig inkomen vormen voor beleggers in hun pensioen- en spaarrekeningen.

Diversificatie-instrumenten

Door bedrijfsobligaties toe te voegen, kunt u de stabiliteit van uw beleggingsportefeuille vergroten. Als de aandelenkoersen dalen, beschermen bedrijfsobligaties beleggers tegen verdere verliezen.

Kredietkwaliteitsopties

De markt biedt beleggers veilige staatsobligaties voor degenen die op zoek zijn naar hogere of lagere risiconiveaus in vastrentende beleggingen.

Identificeer de volgende nadelen die zorgvuldig overwogen moeten worden:

Hoewel de onderzoekscijfers aantonen dat het beheer van bedrijfsobligaties succesvol is, brengt deze praktijk ook bepaalde risico's met zich mee.

1. Het wanbetalingsrisico dat voortvloeit uit een van de investeringen van de onderneming, heeft voornamelijk betrekking op het hoogrentende segment.

2. Wanneer de marktrente stijgt, dalen de koersen van bestaande vastrentende waarden.

3. Het verkopen van een obligatie vóór de vervaldatum zal bij marktrisico's resulteren in een economisch verlies.

Obligaties moeten grondig worden onderzocht. Als alternatief kunnen beleggers kiezen voor professioneel beheerde obligatiefondsen die obligaties met een hoge kredietwaardigheid in hun portefeuille hebben.

Wie moet nu in bedrijfsobligaties beleggen?

Bedrijfsobligaties vormen een ideale keuze voor uw beleggingsportefeuille, omdat ze een stabiel inkomen kunnen genereren en tegelijkertijd een gematigd risicoprofiel hebben. Het is met name geschikt voor de volgende toepassingen:

· Dit beleggingsconcept voldoet aan de behoeften van mensen die nog maar net met pensioen zijn en die behoefte hebben aan een stabiele cashflow.

· Obligaties kunnen een geweldige beleggingsoplossing zijn voor beleggers die de waarde van hun fondsen willen stabiliseren.

· De primaire doelstelling van de portefeuillebeheerder is het consolideren van aandelenbeleggingen in een breed scala aan holdings.

· Beleggers die op zoek zijn naar een hoger risico, kiezen voor obligaties met een hoog risico, terwijl risicomijdende beleggers in obligaties met een lager risico investeren.

Hoe te beginnen met beleggen in bedrijfsobligaties

· U hoeft geen 1 miljoen dollar te hebben om te beginnen met beleggen. U kunt op de volgende manieren beleggen:

· Via een effectenrekening kunnen beleggers obligaties kopen, maar ook bedrijfs- en gemeentelijke obligaties.

· Tegenwoordig bieden obligatiebeleggingsfondsen, naast ETF's, gebruikers de voordelen van directe diversificatie naast de diensten van professionele fondsbeheerders.

· Veel moderne bedrijven integreren obligatiefondsen als onderdeel van hun financiële portefeuille via robotsystemen.

· Kennis van de kredietwaardigheid, de looptijd en het rendement van een obligatie is nog steeds belangrijke informatie voor het beleggen.

Belangrijke kwesties waar belastingbetalers rekening mee moeten houden

Financiële instellingen classificeren de ontvangen rente op obligaties als gewoon inkomen, wat onder andere gebruikelijke belastingclassificaties valt. Daarom wordt de jaarlijkse winst tegen een hoger tarief belast dan de vermogenswinst op aandelen.

De standaardbelastingwetgeving schrijft een procedure voor om dit soort obligaties te verwerven door de obligaties te storten op een belastingvrije pensioenrekening, zoals een IRA of 401(k), waarmee u belastingvrij of belastinguitgesteld inkomen kunt verdienen, afhankelijk van hoe u de rekening gebruikt.

Expert Insights: Bedrijfsobligaties 2025

Financiële adviseurs voorspellen dat bedrijfsobligaties in 2025 weer populair zullen worden. Doordat de rentetarieven stabiel blijven en de inflatie beter onder controle wordt gehouden, nemen institutionele beleggingen in bedrijfsobligaties toe.

De populariteit van obligaties is toegenomen doordat economische onzekerheid de behoefte aan beschermende obligatiestrategieën heeft doen toenemen.

Het opkopen van bedrijfsobligaties heeft tot nu toe positieve resultaten opgeleverd.

Dat klopt, maar er zijn wel wat kanttekeningen.

Centraal in die discussie staat de markt voor bedrijfsobligaties in 2025. De diversiteit aan marktomstandigheden, gunstige rendementen en dalende inflatiecijfers maken beleggingen in vastrentende waarden zeer aantrekkelijk. Naast de gemeenschappelijke kenmerken moet u begrijpen dat niet alle obligaties dezelfde kenmerken hebben. De belangrijkste bepalende factoren voor een obligatie zijn het kredietrisico van de uitgever, de gekozen rentepositie en de lengte van de beleggingshorizon.

Door bedrijfsobligaties te kopen kunt u een inkomen verdienen door vanuit huis te werken en onder begeleiding van een vertrouwde adviseur. Onder de huidige omstandigheden lijkt het verstandig om ons op deze kwesties te concentreren.

Corporate Bonds 1

Conclusie

De grote flexibiliteit en volatiliteit van de markt maken bedrijfsobligaties tot een beleggingsoptie die dezelfde stabiliteit behoudt als gevestigde organisaties. Financieel managers wereldwijd beschouwen bedrijfsobligaties als de beste beleggingsoptie voor hun vermogensbeheer.

De drie belangrijkste manieren om aandelen te selecteren zijn door zorgvuldige evaluatie en het afstemmen van uw beleggingsdoelen op diversificatie.

Veelgestelde vragen over bedrijfsobligaties

Zijn bedrijfsobligaties veiliger dan aandelen?

Hoewel beleggers een vooraf vastgesteld rendement op bedrijfsobligaties ontvangen, brengen deze effecten twee belangrijke risico's met zich mee: kredietrisico en renterisico.

Hoe lang moet u eigenaar blijven van de obligaties?

Idealiter houdt u het aan tot de vervaldatum. Door een obligatie tot de vervaldatum aan te houden, loopt u geen enkel risico op kapitaalverlies, behalve in het geval van wanbetaling. Hierdoor is uw investering beschermd.