Principi di allocazione delle attività
- Dr Baraa Alnahhal
- 6 mag
- Tempo di lettura: 6 min
Principi di allocazione delle attività
Tutti gli esperti concordano sul fatto che nelle attività di creazione di ricchezza è difficile combinare le tre idee in modo altrettanto efficace quanto i principi di allocazione delle risorse. Indipendentemente dal livello di esperienza dell'investitore, questi comprende le basi dell'investimento, ma l'abilità più importante da padroneggiare è l'allocazione delle risorse.
Seguendo questi passaggi, i veri investitori possono evitare le trappole finanziarie, ottenere rendimenti più elevati e restare al sicuro senza compromettere i propri obiettivi finanziari. Principi di allocazione delle risorse. Lasciatemi spiegare questo approccio.
Cos'è l'allocazione delle risorse?
L'allocazione delle attività è l'allocazione strategica del capitale di investimento tra attività con diverso rischio e volatilità, come azioni, obbligazioni e depositi in contanti. Alcuni portafogli includono immobili, materie prime e vari titoli di investimento. La linea guida di base è semplice: non concentrare tutte le risorse in un unico posto.
Il principio di allocazione delle risorse va oltre la diversificazione. I consulenti finanziari creano portafogli di investimento in base al profilo di rischio e all'orizzonte temporale dei propri clienti. Chi inizia a risparmiare per la pensione a 25 anni avrà percentuali di investimento nel proprio portafoglio diverse rispetto a chi prevede di andare in pensione a 60 anni.
Perché i principi di allocazione delle risorse sono importanti
Molti investitori si concentrano sulla selezione dei titoli azionari chiave e sulle strategie di valutazione delle tendenze del mercato. Secondo uno studio di Vanguard e Morningstar, l'allocazione delle risorse in un portafoglio di investimento si rivela il fattore più influente, poiché determina oltre il 90% del successo di un portafoglio nel lungo termine.
Le seguenti ragioni dimostrano l’importanza essenziale dei principi di allocazione delle risorse:
Mantenere la volatilità del mercato e stabilire un investimento equilibrato è una gestione del rischio che supporta il tuo portafoglio di investimenti.
Ridurre al minimo le perdite sugli investimenti in un portafoglio ben diversificato rappresenta un'efficace opportunità di crescita.
Seguire un piano aiuta a ridurre i comportamenti di investimento emotivo attraverso meccanismi di controllo comportamentale.
Allinea gli obiettivi: mantieni i tuoi investimenti allineati ai tuoi obiettivi di vita e alle tue tempistiche.
Classi di attività principali nell'allocazione delle attività
1. Azioni
Il mercato azionario offre opportunità di crescita degli investimenti che per molti investitori risultano troppo rischiose. Gli investimenti azionari hanno dimostrato buone performance a lungo termine e rappresentano pertanto una componente fondamentale dei portafogli attivi basati sugli attuali principi di allocazione delle attività.
2. Reddito fisso (obbligazioni)
Un solido piano di investimento richiede asset che offrano stabilità e un reddito fisso, con caratteristiche essenziali per elevati rendimenti degli investimenti. I prodotti a reddito fisso sono necessari per l'ottimizzazione del rischio e tali strumenti finanziari svolgono un ruolo fondamentale sia nei portafogli basati sul reddito che in quelli conservativi.
3. Liquidità e mezzi equivalenti
Il vantaggio di investire in obbligazioni è che generano un reddito inferiore all'inflazione, ma proteggono il capitale di investimento dalle flessioni del mercato, dandoti accesso immediato ai tuoi fondi ogni volta che ne hai bisogno.
4. Investimenti alternativi
In questa categoria rientrano gli immobili, insieme ad altre forme di investimento come materie prime, hedge fund e criptovalute. L'uso limitato di investimenti alternativi aumenta la diversificazione delle opzioni di investimento nella gestione del portafoglio.
Principi chiave di allocazione delle risorse da seguire
Conosci i tuoi obiettivi di investimento
Che si tratti di acquistare una casa o di risparmiare per l'università o la pensione, è necessario avere un piano su come impiegare il denaro investito. Definire degli obiettivi può aiutare a chiarire l'approccio della tua strategia alla tolleranza al rischio.
Comprendere la tolleranza al rischio
Gli agenti immobiliari contano sull'esperienza per raggiungere il successo, poiché la comprensione di questo elemento è essenziale per la loro attività. Il modo in cui osservi i movimenti dei prezzi delle azioni sul mercato influirà notevolmente sul tuo livello di percezione del rischio. Le informazioni ricavate dal questionario sulla tolleranza al rischio consentiranno di comprendere meglio quali principi di allocazione delle attività utilizzare.
La scala temporale è importante
Estendendo periodicamente l'orizzonte temporale dell'investimento, gli investitori possono assumersi rischi maggiori. Le persone che iniziano a investire in giovane età sono più attrezzate a investire in azioni perché hanno meno responsabilità al di fuori degli investimenti.
Diversificazione all'interno delle classi di attività
Dovresti evitare di detenere azioni di settori simili e prendere in considerazione azioni basate su più paesi con diverse capitalizzazioni di mercato. Lo stesso vale per le obbligazioni.
Rivedere e ribilanciare regolarmente
Questa strategia consente la realizzazione e la riallocazione standard delle attività man mano che il nome del portafoglio cambia a seconda delle condizioni di mercato. Il ribilanciamento dovrebbe essere effettuato almeno una volta all'anno, ma due volte l'anno può fornire un'ulteriore garanzia che gli obiettivi di pianificazione siano stati raggiunti e che l'avversione al rischio sia stata raggiunta.
Utilizzare la media del costo in dollari
Investimenti piccoli e costanti in un portafoglio consentono di allocare i fondi in modo conservativo, secondo i principi di allocazione delle risorse, riducendo al minimo le grandi capitalizzazioni e le oscillazioni al ribasso.
Le strategie di seguito riportate offrono metodi idonei per l'allocazione delle risorse.
Il diagramma seguente mostra un esempio di quadro personale derivato dalle tipologie di investimento di base.
⦁ Portafoglio conservativo
⦁ 20% di capitale proprio
⦁ Obbligazione del 60%
⦁ 20% in contanti o alternativa
Per gli investitori che danno valore alla conservazione del capitale.
Un portafoglio equilibrato
⦁ 50% di capitale proprio
⦁ Obbligazione del 40%
⦁ 10% in contanti
Una combinazione di crescita e stabilità: perfetta per obiettivi a medio termine.
Portafoglio aggressivo
⦁ 80% di capitale proprio
⦁ Obbligazione del 15%
⦁ 5% in contanti
Le strategie di investimento a lungo termine richiedono una tolleranza al rischio più elevata rispetto alle strategie di investimento a breve termine.
Tali modelli costituiscono un importante punto di partenza per modelli simili in futuro. La personalizzazione è un elemento fondamentale nell'applicazione dei principi di allocazione delle risorse a diverse situazioni.
Efficienza fiscale e allocazione delle attività
La SSA sottolinea che il collocamento delle attività è correlato alla scelta del giusto conto di investimento tra un IRA, un Roth o un conto di intermediazione imponibile.
Per esempio:
Conserva i tuoi titoli in un conto con imposta differita.
Ti consente di investire in azioni con dividendi qualificati all'interno di un conto imponibile.
I principi di allocazione strategica delle attività e la loro implementazione contribuiranno a raggiungere l'obiettivo futuro di aumentare i rendimenti netti.
Errori comuni da evitare
Anche gli investitori più esperti possono inciampare. Attenzione alle seguenti insidie:
La maggior parte degli investitori commette un classico errore di investimento quando si discosta dal piano di allocazione delle risorse stabilito e si concentra su un rendimento specifico.
Un'eccessiva diversificazione può diluire i rendimenti.
La mancata esecuzione di un'operazione di ribilanciamento modificherà il livello di rischio del portafoglio di investimento originariamente concepito.
Eventi importanti della vita come questi rendono inappropriato il rinnovo di un incarico.
È sufficiente mantenere le parti essenziali importanti lasciandone altre non sviluppate, in modo che l'investitore possa evitare spese inutili.
In questa sezione esploreremo cosa pensano gli investitori della loro reale esperienza finanziaria. Approfondimenti sulle esperienze reali degli investitori
La maggior parte degli investitori, come il grande pubblico, adotta un approccio di investimento basato sul principio "meno è meglio". Questo perché i professionisti esperti della finanza danno più importanza alla coerenza della strategia rispetto alla complessità. Il sistema Asset Allocation Principles ha consentito ad Asset Allocation Principles di mantenere il proprio portafoglio durante il crollo del mercato azionario del 2020 e di proteggere i fondi attraverso investimenti senza dover vendere azioni.
Gli investitori più giovani hanno adottato un mix 90:10 di azioni e obbligazioni per controllare le loro reazioni impulsive agli eventi quotidiani.
Un'allocazione efficace delle risorse ha più successo del market timing perché richiede un piano dettagliato che deve essere mantenuto per tutto l'orizzonte temporale dell'investimento.
Conclusione: creare ricchezza con i principi di allocazione delle risorse
Gli investitori esperti concordano all'unanimità sul fatto che sviluppare solidi principi di allocazione delle risorse genera molto più valore rispetto alla selezione dei migliori singoli titoli azionari.
Comprendere i propri obiettivi, la propria tolleranza al rischio e impegnarsi per raggiungerli spianerà la strada all'indipendenza finanziaria e alla libertà dall'ansia finanziaria. Tutti possono trarre vantaggio dall'allocazione delle risorse, indipendentemente dall'età o dal reddito. L'allocazione delle risorse ti fornisce struttura e controllo sulle tue finanze, rafforzando la fiducia nei tuoi processi finanziari e guidandoti verso il raggiungimento dei tuoi obiettivi.
È il momento di mettere in pratica le conoscenze acquisite nelle lezioni precedenti. Accedi subito al tuo account e valuta il tuo portafoglio in base a queste categorie di principi di allocazione delle risorse.
