Faut-il investir dans des actions à petite capitalisation ? : Le guide complet
- Dr Baraa Alnahhal
- 3 mai
- 6 min de lecture
Faut-il investir dans des actions à petite capitalisation ?
Investir dans des actifs boursiers est une décision complexe. Cela est dû au fait que les investisseurs doivent prendre en compte de nombreux facteurs, notamment les rapports financiers d’une entreprise, les conditions du marché et les opportunités d’expansion commerciale. « Dois-je investir dans des actions à petite capitalisation ? » est un facteur qui échappe souvent à la considération des investisseurs. Les aspects techniques des fractionnements d’actions ont non seulement un effet profond sur les prix du marché et les perceptions des investisseurs, mais également sur la composition globale d’un portefeuille. Dans cet article, nous explorons comment la question « dois-je investir dans les petites capitalisations ? » affecte les traders à court terme et les investisseurs à long terme.
Qu'est-ce qu'un fractionnement d'actions ?
Un fractionnement d'actions se produit lorsqu'une société émet des actions supplémentaires aux actionnaires existants, augmentant ainsi le nombre total d'actions en circulation. Les fractionnements d’actions se produisent selon des ratios prédéfinis, tels que 2 pour 1 ou 3 pour 1. Dans le cadre d'un fractionnement d'actions 2 pour 1, les actionnaires qui détiennent 100 actions existantes recevraient 200 nouvelles actions ayant une capitalisation boursière inférieure. Après un fractionnement d’actions, la valeur totale des actifs d’une société reste la même.
Il y a une raison principale derrière les fractionnements d’actions d’entreprise : ils incitent les entreprises à distribuer davantage d’actions aux actionnaires.
Il existe plusieurs raisons pour lesquelles les entreprises divisent leurs actions, mais les raisons les plus courantes sont :
Lorsqu'une action est divisée, le prix baisse, ce qui permet à un plus large éventail d'investisseurs de participer.
Reconnaissance de la croissance :
Les fractionnements d’actions sont courants lorsqu’une entreprise se porte bien, car ils se produisent après une forte augmentation du cours de l’action. Les investisseurs considèrent généralement les fractionnements d’actions comme une preuve qu’une entreprise fonctionne de manière optimiste.
Augmentation de la liquidité :
Lorsqu'une entreprise divise ses actions, elle augmente sa liquidité en ajoutant davantage d'actions au marché. L’augmentation des échanges peut conduire à des écarts acheteur-vendeur plus serrés, créant ainsi des opportunités de placement de produits.
Comment les fractionnements d'actions affectent les décisions d'investissement
« Dois-je investir dans les petites capitalisations ? » est un concept fondamental que les investisseurs de tous niveaux d’expérience devraient comprendre. Bien que les fractionnements d’actions ne modifient pas la valeur monétaire réelle d’une entreprise, ils guident le comportement des investisseurs et influencent les modèles de fluctuation du cours des actions.
Impact psychologique sur les investisseurs
L’aspect psychologique d’un fractionnement d’actions a le plus grand impact. La plupart des investisseurs considèrent les fractionnements d’actions comme une preuve de la croissance et des bonnes performances d’une entreprise. Une baisse du prix des actions après une scission crée l’illusion d’une valeur accrue dans l’esprit des investisseurs, même si la valeur de leur investissement reste inchangée. Cela pourrait entraîner une augmentation de la demande d’actions, provoquant une hausse des cours des actions.
Fluctuations du cours des actions à court terme
Bien que les fractionnements d’actions ne modifient pas fondamentalement les finances d’une entreprise, ils peuvent parfois provoquer une instabilité du marché. Les fractionnements d’actions attirent l’attention des investisseurs, de nombreux traders les considérant comme une opportunité de profit potentielle. Les investisseurs se précipitent pour acheter des actions après une division, ce qui entraîne une augmentation temporaire du prix du marché.
Impacts à long terme sur les décisions d'investissement
Au fil du temps, les fractionnements d’actions n’ont aucun impact direct ou un impact minime sur les performances financières d’une entreprise. Les fractionnements d’actions rendent le marché plus attractif tant pour les investisseurs qui cherchent à diversifier leurs avoirs que pour ceux qui débutent avec des investissements plus modestes. Un fractionnement d'actions, qui signale le succès continu d'une entreprise, peut suggérer une croissance future agressive et attirer des investisseurs à long terme.
Les investisseurs peuvent tirer de multiples avantages des fractionnements d’actions en fonction de leurs investissements stratégiques.
Bien que les fractionnements d’actions puissent faciliter la détention d’actions, les investisseurs particuliers doivent considérer ces événements comme un complément, et non comme un indicateur, de leur investissement dans une entreprise. Les investisseurs avisés considèrent les fractionnements d’actions comme un élément d’une stratégie financière plus vaste. Les investisseurs ont besoin de clarté pour réaliser des investissements qui tiennent compte de la situation financière d’une entreprise, de l’environnement de marché et des perspectives de croissance. Vous trouverez ci-dessous quelques-unes des façons dont les investisseurs peuvent utiliser cette analyse pour répondre à la question : « Dois-je investir dans les petites capitalisations ? »
Suivi de la croissance de l'entreprise
L’objectif d’un fractionnement d’actions sera une considération importante pour les investisseurs. Lorsqu’une entreprise divise ses actions en raison d’une forte croissance et de performances financières supérieures, cela a un impact positif sur les perspectives à long terme des investisseurs. En revanche, si une entreprise procède à un fractionnement d’actions pour améliorer le sentiment des investisseurs mais que ses performances stagnent, ses perspectives commerciales futures peuvent devenir incertaines.
Diversifier le portefeuille
Les fractionnements d’actions peuvent rendre les actions à prix plus élevés plus abordables et permettre aux investisseurs de diversifier leurs portefeuilles. Tirer parti des actions récemment divisées peut vous aider à constituer un portefeuille diversifié lorsque les entreprises montrent des signes de croissance.
Suivi des tendances du marché
Faut-il investir dans des actions à petite capitalisation ? La volatilité du cours des actions résulte de changements dans l’environnement général du marché. Lorsque l’économie connaît une croissance positive, les entreprises procèdent souvent à des fractionnements d’actions. Les investisseurs doivent surveiller de près les tendances du marché. C’est parce que des opportunités d’investissement sous-évaluées apparaissent au fil du temps.
Facteurs à prendre en compte avant d'investir après un fractionnement d'actions
Bien que les fractionnements d’actions soient une mesure d’investissement importante, les investisseurs doivent prendre des décisions d’investissement basées sur des mesures plus larges. Voici quelques facteurs supplémentaires que les investisseurs devraient évaluer avant d’acheter une action qui a récemment subi un fractionnement d’actions.
Informations de base sur l'entreprise
Avant de décider d'investir dans une action après un fractionnement d'actions, tenez compte de la situation financière et de la capacité bénéficiaire de l'entreprise, ainsi que de l'analyse de la dette et de l'évaluation de la position sur le marché. Investir dans des actions en raison de fractionnements d’actions peut réduire votre fardeau d’investissement, mais cela ne garantit pas d’améliorations futures des performances.
Sentiments du marché
Le sentiment du marché envers une entreprise augmente après un fractionnement d'actions. Les investisseurs doivent donc analyser le sentiment général envers l'entreprise en dehors de l'excitation du marché liée au fractionnement. L'enthousiasme accru des investisseurs suite à un fractionnement d'actions fait souvent grimper le cours des actions, mais ce rallye coïncide rarement avec la performance fondamentale de l'entreprise et peut entraîner une baisse du cours de l'action.
Mesures d'évaluation
Une évaluation appropriée des actions est essentielle, même après un fractionnement d’actions. Même après le fractionnement des actions, il se peut que l’on considère encore qu’elles présentent une faible qualité d’investissement. Il est important de prendre des décisions d’investissement judicieuses en tenant compte d’indicateurs d’évaluation tels que le PER (ratio cours-bénéfice) et le PBR (ratio cours/valeur comptable), ainsi que de l’analyse du rendement des dividendes.
Conclusion : Faut-il investir dans des actions à petite capitalisation ?
Investir dans des actions à petite capitalisation est une proposition à multiples facettes. Bien que les fractionnements d’actions n’affectent pas la valeur d’une entreprise, ils peuvent déclencher de puissantes réactions psychologiques, affecter les mouvements de prix et encourager une participation plus diversifiée des investisseurs. Lorsqu’ils prennent des décisions d’investissement, les investisseurs doivent être conscients que les fractionnements d’actions ne sont qu’un des nombreux facteurs qui peuvent affecter leurs investissements. Les entreprises et leurs fractionnements d’actions doivent être évalués au moyen d’une analyse de la performance financière dans l’environnement de marché actuel et d’une évaluation des perspectives commerciales futures.
Déterminer s’il faut ou non investir dans des actions à petite capitalisation est un élément clé de l’élaboration d’une approche d’investissement efficace. Lors de la sélection des actions d’investissement, les fractionnements d’actions doivent être considérés comme l’un des facteurs importants et les décisions d’investissement finales doivent être prises sur la base d’une analyse fondamentale et des tendances générales du marché.
Questions fréquemment posées sur les fractionnements d'actions
L’augmentation du nombre d’actions par le biais d’un fractionnement d’actions entraînera-t-elle une perte ou un gain financier ?
Un fractionnement d’actions maintient le montant de votre investissement intact. Il n’y a donc aucune fluctuation du capital d’investissement. Un fractionnement d’actions augmente le nombre d’actions que vous possédez, mais le prix de l’action baisse, de sorte que votre investissement total reste constant.
Qu’est-ce qui motive une entreprise à annoncer un fractionnement d’actions ?
L’objectif principal des sociétés déclarant des fractionnements d’actions est d’augmenter les opportunités d’investissement pour les investisseurs particuliers, d’accroître l’accessibilité au trading et de démontrer l’expansion de l’entreprise en libérant des actions lorsque le cours de l’action augmente considérablement.
Un fractionnement d’actions pourrait-il être un bon moment pour investir en actions ?
Avant d’acheter une action, les investisseurs doivent analyser les fondamentaux de performance de l’entreprise ainsi que les tendances du marché et le potentiel de croissance sous-jacent. Bien que les fractionnements d’actions donnent aux investisseurs un meilleur accès aux actions, ils ne garantissent pas un succès durable sur le marché.
